4月1日,股票指数为1500点,市场利率为5%,股息率为1%,期现套利交易成本总计为15点,则3个月后到期的该指数期货合约( )。
2023-05-24
B. 价格在1530点以上存在正向套利机会
C. 价格在1530点以下存在正向套利机会
D. 价格在1500点以下存在反向套利机会
参考答案:ABD
根据股指期货理论价格计算公式,F(t,T)=S(t)E1+(r-d)(T-t)/3653=1500
E1+(5%一1%)/4]=1515(点),则无套利区间为(S(t)[1+(r-d)(T-t)/3653-TC,S(t)[1+(r-d)(T-t)/365]+TC)=[1500,1530]。当存在期价高估时,交易者可通过卖出股指期货同时买入对应的现货股票进行套利交易,即正向套利,反之期价低估时反向套利。
2023-08-11 从业资格银行证券
银行要求借款企业按《担保法》规定提供担保才发放的贷款称为( )。
2023-08-11 从业资格银行证券
2023-08-11 从业资格银行证券
银行对项目环境条件分析时,( )不属于项目建设条件中的运输条件分析的内容。
2023-08-11 从业资格银行证券
某人贷款10000元,日利率万分之二,如银行按复利计息,每年应还利息( )元。
2023-08-11 从业资格银行证券
2023-08-11 从业资格银行证券
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